NISAのロールオーバーに関して、利用者（投資家）から見たポイントを3つにまとめてみます。
NISAの非課税期間（出所：金融庁）拡大画像表示
(1)120万円超のロールオーバーも可能（金額上限なし）
NISAの非課税枠は年間120万円（2014年と15年の2年間は100万円）。NISA口座による運用の結果、時価が非課税枠を超えた金額まで増えたとしても、全額ロールオーバーできます。ロールオーバー可能な金額に上限はありません。ただし、ロールオーバーした金額が120万円以上の場合、非課税投資枠を使い切ることになるので、NISA口座での新規投資はできないことになります。
(2)金融機関への手続きが必要
ロールオーバーをするには、NISA口座がある金融機関で手続きする必要があります。自動的には移管されません。2019年分の手続きは金融機関によって違いはありますが、2018年11月下旬～12月上旬までに必要書類を送付しなければなりません。間に合わなければ自動的に課税口座（特定口座もしくは一般口座）へ移管されます。
(3)ロールオーバーできるのは1回のみ
2014年分の非課税枠としてロールオーバーできるのは1回のみです。非課税期間は2019年～2023年で、それ以降は課税口座に移管するか売却することになります。この部分は、長期投資促進の観点からは問題があり、NISAの課題として議論の余地があります。今後は制度が変わる可能性があるので注意しておきましょう。
